Proxyhedging av svenska aktieportföljer - en komparativ studie mellan OMXS30-optioner och iTraxx
iTraxx potentiella funktionalitet som proxyhedge kunde konfirmeras genom regressionsanalys mellan iTraxx- och portföljavkastningarna. Samtliga portföljer korrelerade negativt med iTraxx på en trestjärnig signifikansnivå. Som hedge förefaller iTraxx vara ett mer fördelaktigt alternativ på lång sikt, sett till både avkastning och kostnad. Månatligt är hedgen betydligt mer osäker och fungerar inte al
